Pankkiala on toimiala ja talouden osa-alue, joka on omistettu rahoitusvarojen hallussapitoon muille ja näiden rahoitusvarojen sijoittamiseen vipuvaikutteisena tapana luoda lisää vaurautta. Sektoriin kuuluvat myös pankkitoiminnan sääntely valtion virastojen toimesta, vakuutukset, kiinnitykset, sijoittajapalvelut ja luottokortit.
Rahoitusvarallisuus
Rahoitusvarallisuuden hallussapito on kaiken pankkitoiminnan ytimessä, ja siitä se on saanut alkunsa – vaikkakin se on laajentunut paljon kauemmaksi kuin siitä ajasta, jolloin kultakolikoita pidettiin hallussapidossa vekseleitä vastaan. Pankki pitää varoja (talletuksia) asiakkailleen ja lupaa, että rahat voidaan nostaa, jos yksityishenkilö tai yritys tarvitsee kyseisiä varoja takaisin. Välttääkseen tuhoisat pankkijuoksut, jotka voisivat tuhota koko alan, pankkeja vaaditaan pitämään vähintään 8 % kirjanpitoarvostaan varsinaisena rahana.
Keskeiset johtopäätökset
- Pankkiala on Yhdysvaltain talouden eturintamassa oleva talouden ala.
- Pankkien on pidettävä vain 10 % jokaisesta niille tehdystä talletuksesta, ja ne voivat käyttää loput rahat lainoihin.
- Pankkien on noudatettava tiettyjä hallituksen säädöksiä.
- Vuoden 2008 finanssikriisin aikana joidenkin suurten pankkien, kuten Citigroupin ja Wells Fargon kohdalla liittovaltion hallitus joutui pelastamaan ne.
Varojen käyttäminen velkavipuna
Traditionaalisesti pankit vivuttavat holveissaan olevaa rahaa lainoina ja ansaitsevat rahaa näistä lainoista perittävillä koroilla. Pankkitoiminnan suuri ristiriita on se, että lähes kaikki pankin varsinainen raha ei ole lähelläkään sen holveja, mikä tarkoittaa, että sen todellinen arvo on vain paperia, mutta tuo paperiarvo on kuitenkin se, mikä kasvattaa taloutta.
Pankkisektori on aina pyrkinyt hajauttamaan riskejään sijoittamalla mahdollisimman laajalti; tämä estää odottamatonta lainan maksukyvyttömyyttä upottamasta koko pankkia. Tämä voi kuitenkin aiheuttaa muita ongelmia.
Jos pankki olisi sijoittanut alumiinin futuurimarkkinoille ja jos sillä olisi intressi kasvattaa sen arvoa, se voisi yksinkertaisesti estää alumiinin myynnin teollisuudelle ja nostaa tätä arvoa. Tällä voisi olla takaiskuvaikutus teollisuuteen ja se voisi häiritä taloutta, mitä pankkisektorin tulisi välttää hinnalla millä hyvänsä.
Tämä ei ole sattumanvarainen esimerkki. Goldman Sachs teki juuri näin vuosina 2010-2013, ja se vältti sääntelyn, jolla estetään tämänkaltainen markkinamanipulaatio, siirtämällä alumiinia varastosta varastoon sääntelyn sallimissa rajoissa. Se myös omisti varastot, jotka sijaitsivat Chicagossa.
Pankkitoiminnan sääntely
Koska pankit ovat nykyaikaisen talouden tukijalka, hallituksilla on luonnollisesti lakeja, joilla estetään pankkeja harjoittamasta vaarallista toimintaa, joka voisi uhata taloutta.
Näitä lakeja säädetään usein kovien taloudellisten oppituntien jälkeen, kuten liittovaltion talletusvakuutuslaitoksen (Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC)) perustaminen vuonna 1933 edellisen viidenkymmenvuotiskauden pankkipaniikkien jälkeen. Pankit kuitenkin kampanjoivat tällaisia lakeja vastaan, ja joskus ne poistetaan, mikä on johtanut siihen, että historia on toistanut itseään.
Vuosien 2007-2008 finanssikriisi sai alkunsa osittain siitä, että useat yhdysvaltalaiset pankit sijoittivat liikaa subprime-asuntolainoihin. Ennen vuotta 2000 oli lakeja, jotka rajoittivat subprime-asuntolainojen määrää, mutta sääntelyn purkamispyrkimykset poistivat tämän rajoituksen ja mahdollistivat kriisin syntymisen. Kyseenalaiset asuntolainat eivät olleet ainoa syy, mutta se oli käännekohta, joka tuhosi maailmanlaajuisen luottamuksen pankkialaan.
Pankkialan sääntely on avainasemassa yleisön luottamuksen säilyttämisessä.
Pankkialan ytimenä on luottamus. Ilman sitä kukaan ei tallettaisi rahaa, eivätkä pankit pystyisi käyttämään tätä rahaa lainojen myöntämiseen, investointeihin ja talouskasvun edistämiseen. Sääntely on välttämätöntä tuon luottamuksen luomiseksi.
Pankkialan suositut yritykset
Wells Fargo (WFC) on yksi Yhdysvaltain suurimmista rahoituspalvelu- ja pankkiholdingyhtiöistä markkina-arvoltaan. Se toimii yli 30 maassa eri puolilla maailmaa ja on yksi Yhdysvaltojen sadan suurimman yrityksen joukossa. Yhtiö tarjoaa kuluttaja- ja kaupallista rahoitusta sekä pankki-, vakuutus- ja sijoituspalveluja.
JPMorgan Chase & Co. (JPM) on Wells Fargon tavoin todellinen amerikkalainen pankkilaitos ja yksi maailman suurimmista investointipankeista. Tavanomaisen kuluttaja- ja liikepankkitoiminnan lisäksi pankki tarjoaa monenlaisia investointipankkipalveluja, kuten pääoman hankkimista velka- ja osakemarkkinoilta, yritysstrategioiden neuvontaa, johdannaisten markkinatakausta, välityspalveluja ja sijoitustutkimuspalveluja.
HSBC Holdings (HSBC), jonka pääkonttori sijaitsee Yhdistyneessä kuningaskunnassa, on maailmanlaajuinen pankki- ja rahoituspalveluyritys. Yhtiö on jaettu neljään divisioonaan, joiden kautta se tarjoaa laajan valikoiman kuluttaja- ja liikepankkipalveluja – vähittäispankkitoiminta ja varallisuudenhoito, maailmanlaajuinen pankkitoiminta ja markkinat, liikepankkitoiminta sekä yksityispankkitoiminta.