Mikä on säilytysyhteisö?
Käsitteellä talletuspaikka tarkoitetaan laitosta, johon jotain talletetaan säilytettäväksi tai turvattavaksi, tai laitosta, joka ottaa vastaan asiakkaiden valuuttatalletuksia, kuten pankki tai säästöyhdistys. Säilytysyhteisö voi olla organisaatio, pankki tai laitos, joka säilyttää arvopapereita ja avustaa arvopaperikaupassa. Säilytysyhteisö tarjoaa turvallisuutta ja likviditeettiä markkinoilla, käyttää säilytettäväksi talletettua rahaa lainaamiseen muille, sijoittaa muihin arvopapereihin ja tarjoaa varainsiirtojärjestelmän. Säilytysyhteisön on pyynnöstä palautettava talletus samassa kunnossa.
Understanding Depositories
Kuten edellä mainittiin, säilytysyhteisöt ovat rakennuksia, toimistoja ja varastoja, joihin kuluttajat ja yritykset voivat tallettaa rahaa, arvopapereita ja muuta arvokasta omaisuutta säilytettäväksi. Säilytyspaikkoja voivat olla pankit, kassaholvit, holvit, rahoituslaitokset ja muut organisaatiot.
Säilytyspaikoilla on useita tarkoituksia suurelle yleisölle. Ensinnäkin ne poistavat fyysisen omaisuuden säilyttämisestä omistajalle aiheutuvan riskin. Esimerkiksi pankit muut rahoituslaitokset tarjoavat kuluttajille paikan, jossa he voivat tallettaa rahaa määräaikaistileille ja vaadittaessa tilille. Määräaikaistalletus on korollinen tili, ja sillä on tietty eräpäivä, kuten talletustodistuksella (CD), kun taas vaadittaessa avattavalla talletustilillä säilytetään varoja, kunnes ne on nostettava, kuten sekki- tai säästötilillä. Talletukset voivat olla myös arvopapereita, kuten osakkeita tai joukkovelkakirjoja. Kun näitä varoja talletetaan, laitos pitää arvopapereita hallussaan sähköisessä muodossa, jota kutsutaan myös arvo-osuusmuodoksi, tai dematerialisoituna tai paperimuodossa, kuten fyysisenä sertifikaattina.
Nämä organisaatiot auttavat myös luomaan likviditeettiä markkinoille. Asiakkaat antavat rahansa rahoituslaitokselle siinä uskossa, että yritys pitää niitä hallussaan ja antaa ne takaisin, kun asiakas haluaa ne takaisin. Nämä laitokset ottavat asiakkaiden rahat vastaan ja maksavat talletuksille korkoa ajan myötä. Samalla kun laitokset pitävät asiakkaiden rahoja hallussaan, ne lainaavat niitä muille asuntolainojen tai yrityslainojen muodossa, jolloin rahoille kertyy enemmän korkoa kuin asiakkaille maksettu korko.
Key Takeaways
- Talletuslaitos on laitos tai instituutio, kuten rakennus, toimipiste tai varasto, jonne jotakin talletetaan varastoitavaksi tai suojattavaksi.
- Talletusyhteisöt voivat olla organisaatioita, pankkeja tai laitoksia, jotka säilyttävät arvopapereita ja avustavat arvopaperikaupassa.
- Talletusyhteisöt tarjoavat turvaa ja likviditeettiä, käyttävät talletettuja rahoja lainaamiseen muille, sijoittavat arvopapereihin ja tarjoavat varainsiirtojärjestelmän.
Erityisiä näkökohtia
Osakkeiden omistusoikeuden siirtäminen sijoittajan tililtä toiselle tilille kauppaa tehtäessä on yksi säilytysyhteisön tärkeimmistä tehtävistä. Tämä auttaa vähentämään kaupan toteuttamiseen liittyvää paperityötä ja nopeuttaa siirtoprosessia. Toinen säilytysyhteisön tehtävä on arvopapereiden fyysisessä muodossa pitämiseen liittyvien riskien, kuten varkauden, katoamisen, petoksen, vahingon tai toimitusten viivästymisen, poistaminen.
Sijoittaja, joka haluaa ostaa jalometalleja, voi ostaa niitä fyysisinä jalometalleina tai paperimuodossa. Kulta- tai hopeaharkot tai -kolikot voidaan ostaa jälleenmyyjältä ja säilyttää kolmannen osapuolen säilytyspaikassa. Kultaan sijoittaminen futuurisopimusten kautta ei vastaa sitä, että sijoittaja omistaa kultaa. Sen sijaan kulta on velkaa sijoittajalle.
Kauppiaan tai suojaajan, joka haluaa tehdä futuurisopimuksella todellisen toimituksen, on ensin muodostettava pitkä (ostettava) futuuripositio ja odotettava, kunnes lyhyt (myyjä) tekee toimitusilmoituksen. Kultafutuurisopimuksissa myyjä sitoutuu toimittamaan kullan ostajalle sopimuksen päättymispäivänä. Myyjällä on oltava metalli – tässä tapauksessa kulta – hyväksytyssä säilytyspaikassa. Tätä edustaa COMEXin hyväksyttyjen sähköisten talletuswarranttien hallussapito, joka vaaditaan toimituksen tekemiseen tai vastaanottamiseen.
Talletuslaitostyypit
Kolme tärkeintä talletuslaitostyyppiä ovat luotto-osuuskunnat, säästölaitokset ja liikepankit. Näiden laitosten pääasiallinen rahoituslähde ovat asiakkaiden talletukset. Asiakkaiden talletukset ja tilit on vakuutettu Federal Deposit Insurance Corporationin (FDIC) toimesta tiettyihin rajoihin asti.
Talletuslaitoksen institutionaalinen tehtävä tai tyyppi määrittää sen, mikä virasto tai mitkä virastot vastaavat sen valvonnasta.
Luotto-osuuskunnat (credit unions) ovat voittoa tavoittelemattomia yhtiöitä, jotka ovat keskittyneet pitkälti asiakaspalveluun. Asiakkaat tekevät talletuksia luottoyhteisön tilille, mikä vastaa kyseisen luottoyhteisön osakkeiden ostamista. Luottoyhteisöjen tuotot jaetaan osinkoina jokaiselle asiakkaalle.
Säästölaitokset ovat voittoa tavoittelevia yrityksiä, jotka tunnetaan myös nimellä säästö- ja lainalaitokset. Nämä laitokset keskittyvät ensisijaisesti kuluttajille myönnettäviin asuntolainoihin, mutta ne voivat tarjota myös luottokortteja ja kaupallisia lainoja. Asiakkaat tallettavat rahaa tilille, jolla ostetaan yrityksen osakkeita. Säästölaitos voi esimerkiksi hyväksyä 71 000 asuntolainaa, 714 kiinteistöluottoa, 340 000 luottokorttia ja 252 000 auto- ja henkilökohtaista kulutusluottoa ansaiten samalla korkoa kaikille näille tuotteille yhden tilikauden aikana.
Liikepankit ovat voittoa tavoittelevia yrityksiä, ja ne ovat suurin talletuslaitostyyppi. Nämä pankit tarjoavat kuluttajille ja yrityksille erilaisia palveluja, kuten sekkitilejä, kuluttaja- ja yrityslainoja, luottokortteja ja sijoitustuotteita. Nämä laitokset ottavat vastaan talletuksia ja käyttävät talletukset ensisijaisesti asuntolainojen, liikelainojen ja kiinteistölainojen tarjoamiseen.
Depository vs. Repository
Talletuspankki ei ole sama asia kuin repository, vaikka ne voidaan usein sekoittaa keskenään. Säilytyspaikka on paikka, jossa asioita säilytetään varmuuden vuoksi. Mutta toisin kuin säilytyspaikassa, säilytyspaikassa säilytettävät asiat ovat yleensä abstrakteja, kuten tietoa. Tietoja voidaan säilyttää esimerkiksi ohjelmistovarastossa tai keskitetyssä paikassa, jossa tiedostoja säilytetään. Myös Investopediaa pidetään säilytyspaikkana – tässä tapauksessa se on rahoitustietojen säilytyspaikka.
Esimerkki säilytyspaikasta
Euroclear on selvitysyhteisö, joka toimii arvopapereiden keskussäilyttäjänä asiakkailleen, joista monet käyvät kauppaa eurooppalaisissa pörsseissä. Suurin osa sen asiakkaista koostuu pankeista, meklarinvälittäjistä ja muista laitoksista, jotka harjoittavat ammattimaisesti uusien arvopaperiemissioiden hallinnointia, markkinatakausta, kaupankäyntiä tai monenlaisten arvopapereiden hallussapitoa.
Euroclear selvittää kotimaisia ja kansainvälisiä arvopaperikauppoja, jotka kattavat joukkovelkakirjalainat, osakkeet, johdannaiset ja sijoitusrahastot. Järjestelmään hyväksytään kotimaisia arvopapereita yli 40 markkina-alueelta, ja se kattaa laajan valikoiman kansainvälisesti kaupankäynnin kohteena olevia kiinteä- ja vaihtuvakorkoisia velkainstrumentteja, vaihtovelkakirjoja, optiotodistuksia ja osakkeita. Tähän sisältyvät kotimaiset velkainstrumentit, lyhyen ja keskipitkän aikavälin instrumentit, osakkeet ja osakesidonnaiset instrumentit sekä kansainväliset joukkovelkakirjalainat Euroopan, Aasian ja Tyynenmeren alueen, Afrikan ja Amerikan tärkeimmiltä markkinoilta.