Detta är den andra delen av en tvådelad serie för att förstå lånegodkännanden.
Del ett:
Manual U/W for VA-FHA Loans..
Hög DTI / Låg Ficos OK
Prequal letters aren’t worth the paper they ‘re printed on UNLESS they contain the following specific information and are backed up by evidence.
Mid Credit Score(s) (första sidan av kreditupplysningen Verified Source of Funds (bankutdrag)
Med CFPB: s senaste RESPA verkställighetsåtgärder mot både Zillow och Prospect Mortgage, kan listningsagenter inte längre kan kan kräva “skriftliga kors kval ansökningar” som ett villkor för en köpare att göra ett erbjudande för sina listningar.
CFPB utreder Zillows “Co-Marketing”-partner sedan 2015!
Eller åtminstone utan att riskera att de och deras föredragna långivare blir nästa måltavla för en granskning av CFPB:s efterlevnad!
CFPB Targeting So Cal Agents & Prospect Mtg. for Respa Offenses
När en låntagares information “analyseras” genom ett datoriserat underwritingprogram kommer resultaten tillbaka som något av följande:
Approved Ineligible (can be salvaged)
När det handlar om U/W’s måste lånehandläggaren ha tålamod och vara noggrann genom att ta itu med alla problem skriftligen INNAN han lämnar in lånepaketet till den för godkännande.
Efter allt detta avvisade datorn det, så varför skulle en underwriter riskera & sitt rykte med ett marginellt lånegodkännande som senare slutar i utmätning.
I själva verket borde ansökan aldrig ha påbörjats. Låneförmedlaren har just slösat bort din tid, försämrat en kunds förtroende och kostat dig hänvisningar.
Daniel Dobbs (.org)VP- BrokerMutual Home Mortgage265 S. Randolph #120Brea, Ca. 92821Cell: 949 250-3981